讲述一家玩具制造商(惠特克饰)努力使他的神奇新发明能在圣诞节前发挥作用，永远改变生活的故事。

Jeronicus Jangle 是一位发明家、玩具制造商，也是Jangles and Things的所有者，他收到了他最新发明的最后一个组件，他相信这将永远改变他和家人的生活。该组件有助于创建唐胡安迭戈，一个有感知的斗牛士娃娃。杰罗尼库斯离开去庆祝，将迭戈和商店留给他的学徒古斯塔夫森照顾。迭戈得知他将被批量生产，从而失去了他的独特性，这让他心烦意乱。他设法说服古斯塔夫森，一个有抱负的发明家，通过拿走迭戈和他的发明书来报复杰罗尼库斯。

由于无法向警方提供古斯塔夫森行为的证据，Jangles 和 Things 陷入了经济困难，而古斯塔夫森则创办了自己的工厂。妻子乔安妮去世后，杰罗尼库斯与女儿杰西卡渐行渐远，杰西卡搬走了。

30 年后，Jangles and Things 成为一家倒闭的当铺，杰罗尼卡斯也完全失去了他的创意火花。邮递员约翰斯顿女士拜访了他，她同情他的困境，并为他着迷，试图让他振作起来。银行家德拉克罗瓦先生拜访了杰罗尼库斯，要求他偿还债务，或者在圣诞节前拿出一项新发明向银行展示，否则就会失去他的商店。

与此同时，据透露，杰西卡现在有一个女儿，名叫旅程，她和杰罗尼克斯一样对发明充满热情。杰罗尼库斯收到一封写给杰西卡的信，杰西卡派杰妮去陪他直到圣诞节。到达后，杰罗尼库斯似乎对她不感兴趣，但同意让她留下来。古斯塔夫森现在是著名的玩具大亨，他已经用尽了杰罗尼库斯书中的所有发明。在一次聚会上，古斯塔夫森推出了一款自己设计的玩具，他一直在努力完善这款玩具，名为“Twirly Whirly”，但它发生故障并攻击了其中一位客人。迭戈说服古斯塔夫森窃取杰罗尼库斯的另一项发明。

Jeronicus 正忙着制作他的下一个玩具 The Buddy 3000，Journey 发现它是由 Jessica 构思和设计的，她决心让它发挥作用。那天晚上，她在杰罗尼卡斯的工作室里被他的助手爱迪生抓住。他们一起在杰罗尼卡斯的工作室里找到了巴迪的尸体，在安装了杰罗尼卡斯正在研究的装置后，巴迪复活了。杰罗尼卡斯听到骚动并走了进来，导致巴迪关机。送旅程上床后，他感叹与女儿的疏远、失去妻子以及过去与她们分享的回忆。

旅程和爱迪生发现巴迪被古斯塔夫森偷走了。他们设法潜入古斯塔夫森的工厂，古斯塔夫森在那里为巴迪揭幕，但失败了。古斯塔夫森下令摧毁巴迪，尽管旅程和爱迪生能够在事情发生之前取回它。意识到旅程和爱迪生失踪后，杰罗尼克斯前往工厂。在杰罗尼卡斯和巴迪的帮助下，旅程和爱迪生得以逃离工厂，但巴迪因此受到严重伤害。约翰斯顿女士赶来帮助他们逃离古斯塔夫森和他的守卫。

旅程向杰罗尼克斯透露，她代表他写信给杰西卡，想要了解他。为了善待旅程和杰西卡，杰西卡来到镇上取回旅程，他开始着手修复巴迪。杰西卡质问杰罗尼卡斯对她的忽视，尽管他揭露了数百封未寄给她的信，但他自己却无法寄出。赔罪之后，杰西卡帮助杰罗尼卡斯连夜修复了巴迪。

杰罗尼库斯和他的家人面对古斯塔夫森、迭戈和警察，并被指控从他那里偷走了巴迪，尽管旅程反驳了这一点。杰罗尼库斯从迭戈身上移除了赋予生命的成分以进行重新编程。古斯塔夫森被捕后，杰罗尼库斯将多年前他想送给他的 Twirly 缺少的部件交给了古斯塔夫森，如果他有耐心的话，他会给出的。德拉克洛瓦先生到达商店并见到了巴迪，并承诺为杰罗尼克斯他想做的任何发明提供资金。

这个故事是由一位年长的旅程向她的孙子们讲述的，她向他们展示了一个仍然正常运作的伙伴。她将它们运送到 Jangle 拥有的工厂，古斯塔夫森的工厂曾经坐落在那里。在片尾字幕中，Jangles 和 Things 重新投入商业运作的书籍蒙太奇，古斯塔夫森最终在牢房里完善了他的 Twirly Whirly，迭戈的娃娃被批量生产，Jangle 的工厂开业。